影片的文学剧本由田汉修改润色。南宋末年。一个初春的早晨，礼部尚书姜华的独女姜玉蕊，在西湖旁的尚书府邸，因读书而担心当时朝廷的妥协。带丫鬟翠霞去园里赏春解闷。花园里的枫树上，有一片去年没有落下的红叶。玉蕊看到这样一片以风霜为荣，依然那么璀璨可爱的红叶，便在红叶上写了一首诗，并在上面浇上流水来表达自己的心情。阴险恶毒的皇兄七王，对国家社会漠不关心，鲁莽无耻。这时候，他正带着自己的妃嫔妃嫔到湖边玩耍。兵部大臣的已故儿子文东河，在考上状元后，雄心壮志无法展露，心生不悦。他此时也路过湖边，捡起红叶，看到了树叶上的诗句。他很惊讶。东和找到题诗的红叶后，钦佩题词诗人的才华，想到了为国忧民。一天晚上，他在夜里开着灯看书时，又想起了红叶上的诗句，在睡梦中遇到了一个容貌白皙美丽的青年……
